11月(yuè)20日，中國(guó)人民(mín)大學特别邀請劉幹霄博士作為(wèi)特邀講師(shī)，為(wèi)商學院MBA班學生(shēng)，分享“中國(guó)财富管理與零售金融行業(yè)的變局與轉型”這一(yī)主題課程。
劉幹霄博士是中國(guó)社會(huì)科學院産業(yè)經濟學博士，CWMA國(guó)際認證财富管理師(shī)、CPBA國(guó)際認證私人銀(yín)行家、CFC公司金融顧問持證人，作為(wèi)金石财策創始合夥人、CEO，他對全球财富管理發展趨勢和中國(guó)财富管理機(jī)遇變革具有深刻認知，對大類資産配置與家族财富管理實務擁有獨到(dào)見(jiàn)解，在境内家族信托領域具有豐富實踐經驗，為(wèi)多(duō)家商業(yè)銀(yín)行、信托公司、保險機(jī)構及知名律所财富管理業(yè)務轉型升級提供咨詢服務和解決方案，著有《重新定義理财顧問》《中國(guó)家族辦公室管理前沿》等著作。
此次講座，劉幹霄博士以全球視野下(xià)的中國(guó)财富管理大格局為(wèi)背景，講述監管新政與需求變遷下(xià)的市(shì)場變化，解析以客戶為(wèi)中心商業(yè)模式的創新所在，并指出影響行業(yè)未來發展的若幹熱點問題，為(wèi)學生(shēng)展示了财富管理行業(yè)的頂級思考。
全球GDP與私人财富持續增長(cháng)，為(wèi)财富管理行業(yè)發展提供了良好的市(shì)場空間和内生(shēng)動力。劉幹霄博士指出，全球範圍内每個(gè)區域和國(guó)家财富管理發展模式各具特色，發展階段不盡相(xiàng)同，存在一(yī)定的區域性特征。中國(guó)市(shì)場的财富管理服務主體主要包括銀(yín)行、信托、保險、基金、券商等傳統金融機(jī)構，以及擁有用戶流量和技(jì)術(shù)能(néng)力的互聯網财富管理平台，和以市(shì)場化、綜合化為(wèi)代表的第三方财富管理機(jī)構。中國(guó)财富管理呈現出多(duō)元化特點，不同的機(jī)構根據自(zì)身資源禀賦和戰略定位，在不同維度錯(cuò)位競争。随著(zhe)中國(guó)居民(mín)收入和财富水(shuǐ)平的顯著增長(cháng)以及理财意識的覺醒，參照(zhào)美國(guó)财富管理的發展過程，中國(guó)财富管理正處于爆發的前夜。
劉幹霄博士講到(dào)，《資管新規》的發布實施對中國(guó)資産管理和财富管理未來發展都具有深遠(yuǎn)影響，新規要求打破剛性兌付，消除多(duō)層嵌套，強化資本約束和風險管理，意在引導資産管理行業(yè)回歸代客理财本源。與此同時，财富管理市(shì)場也在發生(shēng)變化，高(gāo)淨值人群規模快速上(shàng)升，大衆富裕客群的财富管理需求在增加，年(nián)輕及長(cháng)尾客群不斷成長(cháng)，不同客群财富管理的側重點各不相(xiàng)同。其中，高(gāo)淨值人群對服務的私密性、專業(yè)度和全球資産配置能(néng)力具有更高(gāo)要求。
近十多(duō)年(nián)來，全球宏觀環境發生(shēng)巨大變化，以美國(guó)次貸危機(jī)和歐債危機(jī)為(wèi)開(kāi)端，家族資本與産業(yè)管理面臨巨大挑戰，中國(guó)财富管理服務模式亟待升級。劉幹霄博士講到(dào)，在海外CRS、FATCA、AEOI陸續實施的背景下(xià)，對高(gāo)淨值家庭财務透明度和稅收規劃提出更高(gāo)要求，特别考驗高(gāo)淨值家庭的傳承智慧與決策水(shuǐ)平。面對複雜(zá)的家事(shì)金融屬性，家族辦公室服務對于高(gāo)淨值家庭而言必不可少，以客戶為(wèi)中心的商業(yè)模式變革勢在必行。
在講座的最後，劉幹霄博士談到(dào)影響行業(yè)未來發展的若幹熱點問題，這包括，金融創新加快帶來更大的信息不對稱，國(guó)際穿透式監管極大挑戰傳統财富管理秩序，流動性泛濫導緻資産價格波動率顯著加大，修昔底德陷阱和新冠疫情加劇逆全球化風險，人口老齡化導緻财富換代需求井噴等，引發同學們的深度思考。
中國(guó)人民(mín)大學商學院是我國(guó)工(gōng)商管理教育的重要基地，素有“中國(guó)工(gōng)商企業(yè)管理的搖籃”之稱，是我國(guó)最早開(kāi)辦MBA和EMBA教育的商學院之一(yī)。
中國(guó)人民(mín)大學商學院邀請劉幹霄博士到(dào)院授課，是對其本人在财富管理行業(yè)影響力、知識體系和實務能(néng)力的充分認可。在場學生(shēng)表示，劉幹霄博士的授課内容讓他們對财富管理的曆史脈絡與發展變革、全球行業(yè)趨勢與中國(guó)本土(tǔ)化财富管理特征以及行業(yè)面臨的機(jī)遇和挑戰等方面都建立起全面清晰、系統高(gāo)效的認知，學生(shēng)們對其精彩的授課内容作出高(gāo)度評價。
據悉，劉幹霄博士創立的金石财策是一(yī)家以客戶需求為(wèi)中心，以專家顧問為(wèi)驅動，以專業(yè)化和個(gè)性化為(wèi)特征的創新型财富管理服務機(jī)構。該機(jī)構發轫于1996年(nián)，正式創立于2014年(nián)，以獨立客觀立場，尊重客戶“想要”和“需要”。現已完成美國(guó)金融科技(jì)上(shàng)市(shì)公司PINTEC品钛A輪、金融機(jī)構國(guó)投泰康信托B輪戰略融資，是ISOFP國(guó)際金融專業(yè)人士協會(huì)戰略合作單位，以及北(běi)京财富管理行業(yè)協會(huì)發起及理事(shì)單位。